ETF SPYI: Nhận Tiền Hàng Tháng, Tận Hưởng Lợi Nhuận Khổng Lồ

ETF NEOS S&P 500 High Income (SPYI): Cơ hội đầu tư thu nhập hàng tháng hấp dẫn

Bạn muốn nhận cổ tức hàng quý? Vậy còn nhận cổ tức hàng tháng thì sao? Đó chính là điều mà ETF NEOS S&P 500 High Income (SPYI) mang đến cho các nhà đầu tư, cùng với mức lợi suất cổ tức khổng lồ. Tôi lạc quan về ETF cổ tức hàng tháng mới này từ NEOS dựa trên lịch trình thanh toán hấp dẫn và lợi suất cổ tức ấn tượng của nó, cao gấp chín lần lợi suất của S&P 500 (SPX). Theo nhà tài trợ quỹ NEOS, SPYI “tìm cách phân phối thu nhập hàng tháng cao được tạo ra từ việc đầu tư vào các thành phần của Chỉ số S&P 500 và thực hiện chiến lược quyền chọn dữ liệu”. Quỹ “sử dụng chiến lược quyền chọn bao gồm cả quyền chọn SPX được bán và mua, có thể mang lại cơ hội nắm bắt lợi nhuận trong thị trường chứng khoán tăng trưởng”. Về cơ bản, SPYI sở hữu các cổ phiếu trong S&P 500. Sau đó, nó tạo ra thu nhập hàng tháng cho người nắm giữ thông qua cả khoản thanh toán cổ tức từ các cổ phiếu này và bằng cách bán quyền chọn mua trên S&P 500 để tạo ra thu nhập bổ sung thông qua phí bảo hiểm từ các hợp đồng quyền chọn này. Mặc dù điều này tạo ra mức thu nhập hàng tháng cao, các nhà đầu tư cũng nên lưu ý rằng bằng cách sử dụng chiến lược này, họ có khả năng hy sinh một mức độ tăng trưởng vốn nào đó. Nếu cổ phiếu nắm giữ của SPYI tăng trên mức giá thực hiện cho các hợp đồng quyền chọn mua được bảo hiểm mà nó bán để tạo ra thu nhập này, SPYI sẽ bỏ lỡ phần lớn lợi nhuận bổ sung này. Bạn có thể thấy động lực này khi xem kết quả của ETF. Ví dụ, trong năm 2023, SPYI tạo ra tổng lợi nhuận (bao gồm cả tăng trưởng giá và cổ tức) là 18,1% cho cả năm. Mặc dù đây là một lợi nhuận mạnh, nhưng nó đã kém hiệu quả hơn so với lợi nhuận 26,3% của S&P 500 trong năm. Tuy nhiên, có một điều mà SPYI làm khác một chút so với các ETF khác sử dụng chiến lược quyền chọn mua được bảo hiểm này. Thay vì đầu tư tất cả số tiền thu được từ việc bán hợp đồng quyền chọn, nó có quyền tái đầu tư một phần lợi nhuận trở lại để mua quyền chọn mua rẻ hơn, xa hơn mức giá thực hiện, cho phép nó tham gia vào một phần lợi nhuận này nếu cổ phiếu cơ bản vượt quá mức giá thực hiện. Như NEOS giải thích trong bản tóm tắt bản cáo bạch của quỹ, quỹ tìm cách sử dụng quyền chọn mua S&P 500 “để tạo ra lợi nhuận ròng, có nghĩa là phí bảo hiểm thu được từ việc bán quyền chọn mua sẽ lớn hơn chi phí mua quyền chọn mua dài hạn, ngoài mức giá thực hiện của SPX”. Mặc dù chiến lược này phức tạp và có một số ưu điểm và nhược điểm liên quan đến tăng trưởng vốn và tổng lợi nhuận, nhưng không thể phủ nhận rằng đây là một cách mạnh mẽ để tạo ra thu nhập đáng kể. Điều này được chứng minh bởi lợi suất cổ tức hấp dẫn 11,6% của SPYI, cao gấp khoảng chín lần so với S&P 500 (hiện đang có lợi suất chỉ 1,3%). Không chỉ vậy, lợi suất của SPYI dễ dàng gấp đôi lợi suất 4,35% mà trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm cung cấp, khiến SPYI trở thành một khoản đầu tư thu nhập hấp dẫn bất kể môi trường lãi suất nào mà chúng ta đang ở.

Lợi suất cổ tức cao hơn so với các ETF quyền chọn mua được bảo hiểm khác

Các ETF quyền chọn mua được bảo hiểm đã trở nên phổ biến trong những năm gần đây, và cần lưu ý rằng SPYI cũng có lợi suất cao hơn so với nhiều ETF này. Ví dụ, JPMorgan Equity Premium Income ETF (JEPI), ETF hàng đầu trong số các ETF này, có lợi suất 4,9%, và JPMorgan Nasdaq Equity Premium ETF (JNAQ) có lợi suất 4,6%. Cả hai đều là những lợi suất ấn tượng, nhưng lợi suất của SPYI lại cao hơn đáng kể. Điều quan trọng cần lưu ý là mức thanh toán cổ tức của SPYI không cố định và số tiền có thể thay đổi từ tháng này sang tháng khác. Tuy nhiên, các khoản thanh toán đã tương đối nhất quán, dao động từ 0,47 đô la đến 0,50 đô la mỗi tháng trong năm qua. Ngoài ra, kể từ khi ra mắt vào tháng 8 năm 2022, SPYI đã thanh toán phân phối hàng tháng, vì vậy nó đang bắt đầu tạo dựng một hồ sơ theo dõi mạnh mẽ về thanh toán cổ tức hàng tháng.

Sự đa dạng hóa mạnh mẽ và danh mục đầu tư hàng đầu

SPYI cung cấp sự đa dạng hóa mạnh mẽ, với 508 cổ phiếu. 10 cổ phiếu hàng đầu chiếm 38% hợp lý của quỹ. Dưới đây, bạn sẽ tìm thấy tổng quan về cổ phiếu của SPYI bằng cách sử dụng công cụ cổ phiếu của TipRanks. Do chiến lược của quỹ là đầu tư vào các thành phần của chỉ số S&P 500, nên các cổ phiếu hàng đầu của nó không có gì ngạc nhiên khi phần lớn phản ánh các cổ phiếu của chỉ số thị trường rộng lớn này. Danh mục đầu tư của nó bao gồm các cái tên quen thuộc như Microsoft (MSFT), Apple (AAPL), Nvidia (NVDA), Amazon (AMZN) và Meta Platforms (META).

Chi phí cao

Một khía cạnh tiêu cực của SPYI là nó có tỷ lệ chi phí khá cao là 0,68%. Điều này có nghĩa là một nhà đầu tư vào quỹ sẽ phải trả 68 đô la cho khoản đầu tư 10.000 đô la trong suốt cả năm. Giả sử rằng quỹ thu về 5% mỗi năm trong tương lai và duy trì tỷ lệ chi phí hiện tại này, nhà đầu tư này sẽ phải trả 379 đô la phí trong vòng năm năm, một con số khá cao. Điều đó nói rằng, đây là một ETF được quản lý chủ động, phức tạp, vì vậy điều dễ hiểu là nó có tỷ lệ chi phí cao hơn so với quỹ chỉ số điển hình. Miễn là ETF tiếp tục trả cổ tức lớn như đồng hồ mỗi tháng, hầu hết người nắm giữ sẽ cảm thấy thoải mái với tỷ lệ chi phí cao hơn mức trung bình.

Triển vọng của Wall Street

Chuyển sang Phố Wall, SPYI nhận được xếp hạng đồng thuận Mua vừa phải dựa trên 403 xếp hạng Mua, 93 xếp hạng Giữ và 9 xếp hạng Bán được đưa ra trong ba tháng qua. Mức giá mục tiêu 55,24 đô la ngụ ý tiềm năng tăng trưởng 9,06% so với mức hiện tại. Các nhà đầu tư nên biết rằng việc đầu tư vào các ETF quyền chọn mua như SPYI có thể hạn chế tiềm năng tăng trưởng vốn. Tuy nhiên, với lợi suất đáng chú ý là 11,6%, thật khó để không thích ETF này. Tôi lạc quan về SPYI như một lựa chọn tuyệt vời cho các nhà đầu tư thu nhập dựa trên lịch trình thanh toán hàng tháng hấp dẫn của nó và lợi suất cổ tức khổng lồ 11,6% của nó. Là một phần của danh mục đầu tư cân bằng, đây là một công cụ hiệu quả để tạo ra thu nhập thường xuyên, cao hơn mức trung bình trên cơ sở ổn định.

Nguồn: https://yahoo.com

Xem bài viết gốc tại đây